Chiến lược phân tích cơ bản

Phân tích cơ bản được sử dụng để đoán tình hình kinh tế của một quốc gia và qua đó cho ta cái nhìn tổng thể về xu hướng tăng hay giảm của ngoại tệ ấy. Chính vì thế phương pháp này thường hợp với những giao dịch dài hạn. Nhưng điều đấy ko có nghĩa là bạn ko thể sử dụng phương pháp này để trade ngắn hạn được. Dưới đây mình xin giới thiệu cả 2 chiến lược ấy:

1. Chiến lược sử dụng phương pháp phân tích cơ bản để trading ngắn hạn:

Khi một yếu tố chủ chốt của nền kinh tế chuẩn bị được công bố, ảnh hưởng của nó đối với thị trường FX thường được quyết đở mức mong đợi của thị trường. Hiển nhiên, có một mối liên quan mật thiết giữa news và thị trường tiền tệ. "Những tin theo chiều hướng mong đợi" thường có rất ít ảnh hưởng đến tỉ giá trao đổi trong khi những tin ko theo chiều hướng mong đợi , đặc biệt khi những tin này được dùng để thay đổi chính sách tiền tệ, thì những tin này thường có một ảnh hưởng đặc biệt đến giá trị của ngoại tệ.

Một trader ngắn hạn cần phải nắm bắt được chỉ số gần nhất của những sự kiện tài chính và những mong đợi với sự kiện đó. Trader này có thể sử dụng những ấn phẩm tài chính như tạp chí Wall Street, Tuần báo kinh tế Financial Times, hay những kênh thông tin trên TV như CNBC hoặc Bloomberg vì đó là những nguồn tốt nhất để nắm bắt được cảm quan của thị trường đối với những news tiềm năng:

a. Trading the news - Trading theo news:

Trading the news thực sự mang lại rất nhiều lợi nhuận dù cho đó là news về kinh tế hay 1 thông báo chính trị, nhưng cũng rất mạo hiểm vì thị trường có thể rất biến động. Bạn có thể thấy nếu bạn đi cùng chiều với market tại thời điểm ra news bạn sẽ có lời rất nhiều, nhưng nếu bạn đi theo chiều ngược lại, thì đây cũng có thể là một thảm hoạ. Vì vậy chúng tôi khuyên bạn nên thực hiện những giao dịch kiểu này một cách đặc biệt thận trọng nhất và luôn luôn trong tư thế phòng thủ. Lỗi chung mà hầu hết tất cả các traders non trẻ đều mắc phải là luôn mở giao dịch sau khi một bản báo cáo đặc biệt được công bố để ăn lời từ đó. Cái mà họ ko nhận ra là nếu bản báo cáo đó đi như mong đợi, thì có thể ko có phản ứng gì cả vì thị trường đã " định giá" sẵn news đó rồi. Phản ứng của thị trường được dựa trên dự đoán và mong đợi của thị trường đó, chứ ko phải dựa trên việc news đó căn bản là tốt hay xấu. Những trader theo news sẽ tìm cách sinh lời từ việc dự đoán và chuẩn bị cho sự chuyển đổi về giá cả., nhưng, thời điểm của một giao dịch mới thực sự là yếu tố chủ chốt để dẫn đến thành công, vì nếu bạn mở những giao dịch này quá chậm hay quá sớm, đều có thể dẫn đến những hậu hoàn toàn trái ngược. Vì lí do này, những news traders có lời thường kết hợp một vài dạng phân tích kĩ thuật khác để giúp xác định chỉ số công bố của news.

b. Buy the rumour, sell the news:

Những người buôn tiền và những traders của các viện lớn thường áp dụng câu châm ngôn đã có từ lâu ở phố Wall " Buy the rumour, sell the news". ( tạm dịch là mua vào khi có tin đồn và bán ra tại thời điểm ra news). Người ta cho rằng lời đồn về news có lợi cho kinh tế sẽ bắt đầu hình thành trên thị trường một vài ngày hoặc vài tuần trước khi ra news. Sau đó những tổ chức này sẽ sử dụng thông tin này để đặt những mua vào. Khi tin ra như mong đợi, họ nhanh chóng bán phần mình đang giữ tới một đám đông traders đang hoảng loạn, sinh lời từ khoảng thời gian chờ đợi cho đến khi công bố mà ko cần phải đoản phản ứng với news đó. Có nhân mình thấy đây ko phải là một cách tốt. Thực tế đã chứng minh thị trường thường đi theo chiều hướng news ra (theo mong đợi và phỏng đoán của thị trường) trước thời điểm ra news. Nhưng theo ý kiến cá nhân của mình thì ko nên lúc nào cũng đặt lệnh buy mà hãy xem hướng chung của thị trường lúc đó và tổng quan của tin đồn. VD: Với tình trạng kinh tế của Mỹ bây giờ thì mình ko tin là sẽ có những tin đồn tốt cho Mỹ trước thời điểm ra news. Nên nếu trading trước thời điểm ra news thì mình thích cụm từ "Catch the news" là bắt được mạch tin tức hơn. Vì thực sự thị trường luôn có xu thế đi theo những tin đồn, những lời nhận xét, chỉ số mong đợi trước thời điểm ra news một vài ngày.

+Tránh việc bị động trong phân tích:

Rất nhiều traders rơi vào tình trạng bị động trong phân tích. Họ nghiên cứu những nguyên tắc cơ bản của một loại tiền tệ, sau đó cố gắng liên hệ đến một loại tiền tệ khác, rồi tìm kiếm những gợi ý về kinh tế và chính trị và cuối cùng kết thúc với việc bị quá tả các loại thông tin à làm lỡ mất một cơ hội trade tốt. Đây cũng là lí do vì rất nhiều traders nhìn vào các yếu tố cơ bản và sau đó quay ra dùng phân tích kĩ thuật. Phân tích kĩ thuật chuyển tất cả những yếu tố cơ bản ảnh hưởng đến thị trường thành giá cả. Rồi sử dụng biểu đồ giá cả và những phân tích kĩ thuật khác để quyết định, tính chính xác của thời điểm đăng nhập và thoát ra.

c. Ngoài ra có những traders còn có cách trade như sau:

Trước thời điểm ra news 10 đến 15 phút, họ đặt một lệnh sell entry và buy entry, mỗi lệnh cách điểm giá hiện tại khoảng tầm 20 đến 30 pips, tùy theo từng traders. Khi news ra, market đi theo entry nào thì họ sẽ để lại entry ấy . Theo dõi entry order còn lại và close nếu có dấu hiệu qua khẳng định rằng market sẽ ko đi theo hướng đó. Nói chung mình thấy đây là một cách tương đối hay và an toàn nhưng các bạn cũng phải luyện rất thuần thục mới làm được. đặc biệt là ở điểm cách bao nhiêu pips. Xa quá thì market ko đi đến gần quá thì market dễ thay đổi lung tung dẫn đến lệnh bị lỗ.

2. Chiến lược sử dụng các phương pháp phân tích cơ bản để trading dài hạn:

Ưu điểm lớn nhất của phương pháp phân tích cơ bản là khả năng dự đoán những xu thế về lâu về dài và năm bắt giá trị của ngoại tệ, ngoại tệ ấy bị đánh giá quá thấp hoặc quá cao.

Có 1 thực tế là các loại ngoại tệ sau một khoảng thời gian dài có chiều hương phát triển thành những xu thế mạnh và rất ít khi bị ấn định đi theo những khoảng. Một ví dụ là sự gia tăng của đồng EUR so với đồng Mỹ từ năm 2002. Xu thế đi lên này bắt đầu từ tháng 3 năm 2002, cùng lúc với quyết định của Bush là tăng thêm 30% thuế nhập khẩu đối với sắt nhập khẩu vào Mỹ, và điều này đã làm hạ giá đồng đô. Sự tụt giảm của đồng tiền Mỹ ngày càng gia tăng và những tiết lộ tràn ngập khắp nơi về những tổ chức giả mạo và sự thường trong kế toán ( Enron....) khuấy động niềm tin của thị trường. Khi sự tụt giảm của tiền Mỹ vừa mới đi vào ổn định vào cuối hạ đầu thu năm 2002, lại có một loạt những sự kiện xảy ra: Đến kì hạn của tổ chức trái phiếu yêu cầu những chuyên gia Mỹ xác định tính chân thật trong những báo cáo tài chính của họ, ngoại tệ này lại đối với 1 hiểm họa mới chính nước đã cô lập mình bằng cách xung đột vũ trang với Iraq, làm lún xâu thêm sự sụt giảm của đồng đô la _ Thêm vào đó tổng các nguồn thu nước ngoài của Mỹ sụt giảm và tình hình thương mại đang phát triển cũng bị sụt giảm. Và như thế là bạn đã có tất cả những lí do cơ bản tốt nhất để mua vào đồng EURO. Chart về EUR/USD từ tháng 3/2002 cho đến tháng 11/2004 đã move từ 0.8609à1.3652 : 5043 pips trong 32 tháng tương đương với 50430$ nếu bạn làm bằng tài khoản thật. Ko phải là một nguồn thu tồi cho một khoảng đầu tư chỉ với 1000$.

Như bạn đã thấy ở trong ví dụ trên, bạn có thể kiếm được những khoản lãi lớn bằng cách dùng phương pháp cơ bản trong việc trading dài hạn. Tuy nhiên trong khi những yếu tố cơ bản có thể gây ra những biến chuyển lớn về tiền tệ, sự thật là những yếu tố này về lâu dài rất khó đoán biết và khiến những traders dài hạn ko đề phòng được khi thị trường đổi ngược. Nếu bạn đi nhầm chiều một giao dịch dài hạn thì bạn sẽ bị lỗ rất nặng nề.

Vậy Những yếu tố gì ảnh hưởng đến chiều chuyển động của thị trường tiền tệ:

Cũng giống bất cứ một mặt hàng nào được giao dịch trên Thế Giới, tiền tệ cũng phải tuân theo luật của cung và cầu. Khi nguồn của một loại tiền gia tăng, giá của tiện tế đo so với loại tệ cũng theo mà tăng. Ngược lại, cầu giảm thì giá cũng giảm. Như chúng ta đã thấy, sự tăng lên hay hạ xuống của nhu cầu bị ảnh hưởng bổi một vài yếu tố gồm có news, thời tiết, sự kiện, chính sách của nhà nước và phản ứng của thị trường.

Trader và những nhà đầu tư thích sự ổn định và phát triển vì vậy họ muốn đầu tư trong một nền kinh tế phát triển đều đặn và chính trị ổn định. Bất cứ một điều gì ảnh hưởng đến sự ổ nđịnh này bao gồm lãi xuất, thất nghiệp, GDP, ngoại thương, chiến tranh, thay đổi chính trị ... sẽ ảnh hưởng đến phản ứng của một trader. Trong khi có những yếu tố cụ thể giúp cho nhu cầu tiền tệ tăng lên ( thường gọi là ảnh hưởng có lợi) thì cũng có những yếu tố khác gây nên sự sụt giảm trong nhu cầu( thường gọi là ảnh hưởng có hại) .

Dưới đây là một số những yếu tố lớn và những ảnh hưởng của nó với giá của một tiền tệ:

(Theo forexcentre)

Các tin mới hơn:

• “Nên giữ một mức chênh giá vàng đủ lớn”
  Bắt đầu từ 28/3/2013, đến nay hoạt động đấu thầu vàng miếng của Ngân hàng Nhà nước đã đi được một quãng đường dài. Tuy nhiên, một trong những yêu cầu đề ra là thu hẹp chênh lệch giá vàng trong nước so với thế giới vẫn chưa thực hiện được.
   (11/07/2013)
• Hậu tất toán, ngân hàng vẫn nhộn nhịp đấu thầu vàng
  Ngân hàng Nhà nước bán hết sạch cả 26.000 lượng chào ra sáng nay, khi sự có mặt của giới ngân hàng chiếm số đông trong phòng đấu thầu.
   (11/07/2013)
• Đấu thầu vàng: Càng bán, càng lãi, càng lo
  Sẽ còn bán được bao nhiêu là câu hỏi lớn khi nhu cầu thị trường vàng vẫn đang như “thùng không đáy”...
   (10/07/2013)
• Người vay vàng khốn đốn
  Khách hàng vay vàng đang khốn đốn khi rơi vào tình cảnh bị ngân hàng ép chuyển đổi khoản nợ sang tiền đồng trong bối cảnh giá vàng trong nước cao hơn giá thế giới một cách bất thường.
   (10/07/2013)
• Rơi thẳng đứng, vàng SJC chỉ còn 35,5 triệu đồng
  Sáng 28/6, giá vàng trong nước tiếp tục giảm thêm 1,15 triệu đồng mỗi lượng so với chốt phiên trước. Tổng cộng trong năm phiên gần đây, thương hiệu SJC đã để mất 2,9 triệu đồng mỗi lượng.
   (28/06/2013)

Các tin đã đưa:

• System đơn giản #8 (Breakout system đơn giản)
  System này dựa theo nguyên tắc nắm bắt sớm biến động của giá khi giá bắt đầu thiết lập xu hướng mới trong ngày.
   (24/01/2011)
• System đơn giản #7 (System cực kỳ đơn giản)
  Một trader có thể quyết định kế hoạch giao dịch chỉ cần nhìn thoáng qua đồ thị trong vài giây. Một hệ thống giao dịch cực kỳ đơn giản là ước mơ của các trader bận rộn. 
   (24/01/2011)
• Ông Tổng SJC và lời khuyên cho dân “chơi” vàng
  "Vàng lên theo hình răng cưa, xuống ít, lên nhiều. Đó là cơ hội cho người kinh doanh có hiệu quả, đồng thời là bẫy cho người kinh doanh thiếu may mắn, không có vốn, nôn nóng." - Ông Nguyễn Thành Long, TGĐ Cty SJC nhận định tại buổi trực tuyến với CEO VNR500 chiều 19/1 trên VEF.
   (21/01/2011)
• System đơn giản #6 (System 5x5)
   Đây là một system khá triển vọng. System này được xây dựng dựa trên một thời gian dài tìm hiểu và theo dõi biến động của giá. 
   (20/01/2011)
• System đơn giản #5 (1-2-3,RSI + MACD)
  Nguyên tắc mở giao dịch :khi xu hướng đi xuống, đợi một đáy cao hơn đáy trước đó. Xác định các điểm 1-2-3. Mở giao dịch BUY bên dưới điểm 2 và dừng lỗ (stop loss) dưới điểm 3. RSI phải trên 50. MACD phải vừa cắt nhau.
   (20/01/2011)